华尔街日报：比特币与数字货币的颠覆性革命
作者 | MICHAEL J. CASEY Biography
“过时的金融体系效率太过低效，如果毁掉数字货币将是一个巨大的错误，要么是居心不良的，要么是不合逻辑的。”美国的前财政部长如此直言不讳。
数字货币的崛起可能是命运进化的结果，互联网已经大大地分散化全球经济，但是整个中心化的金融世界仍旧停留在15世纪，而数字货币可以帮助它适应且生存。
这是《华尔街日报》2015年1月24号-25号当期报纸的review版块，作者简单地科普了比特币的工作原理以及它的优缺点，为什么说数字货币是有价值的。此外，作者称比特币是近500年来，金融领域里最为伟大的创新之一。尽管本文距今已有三年，但其依然具有重要的阅读价值和参考意义。尤其是在比特币和数字货币在刚刚遭遇下跌重创之后，尽管已开始反弹回升，但特意选发此文，不仅作为区块链入门课，同时也希望能引发人们更多的思考。
比特币的优缺点
大约价值5亿美元的比特币从东京交易所神秘失踪；曼哈顿检察官以洗钱以及毒品交易有关罪名逮捕24岁的Charlie Schrem；其创始人的身份仍旧是一个谜，而在去年，它的价值缩水三分之二，紧接着今年一月份前两周里，又暴跌44%；巴菲特给投资者们的年终信中断然写道：“躲得远远的。”
比特币这种数字货币年仅6岁，许多批评者却早已宣布它的死亡。然而，这种极端预言可能错失了极为重要的一点：无论比特币它生存与否，其背后的技术却已站稳了脚步。事实上，随着开发者们不断的创新，更好的版本不断涌现，这种技术将变得越来越有影响力。
没有哪种数字货币能够短时间内击败美元，然而，比特币它又不仅仅是一种货币。它是一个全新的，去中心化的社会交换价值管理系统。简而言之，比特币是近500年来，金融领域里最为伟大的创新之一。
如果它能够广泛应用到全球经济的内部运作，那么这种模式可能会削减掉上万亿的财政费用；将支付处理器，政府管理的财产所有权，律师以及会计师所做的工作计算机化；为全球数十亿没有银行账户的人创造机会。巨大的价值将被创建，当然这也意味着将伴随众多工作的过时。
当然，从当前的情况来看，比特币也存在着一些无可争辩的缺陷。其价值波动幅度巨大（又有谁愿意自己购买生活用品的成本每周都会有10%的浮动呢？）而且它的匿名性使它成为了毒贩们的天堂。而“比特币钱包”（管理比特币的个人应用软件）也被证明易遭受到网络攻击以及掠夺，例子包括俩大交易所，位于东京的Mt. Gox以及斯洛文尼亚的Bitstamp。
尽管6年来运行比特币的核心程序抵挡住了黑客们的攻击，但是相关企业的成功攻击案例使得它带给人们一种印象，似乎它并不是一种安全的价值存储方式。直到这种观念被克服前，或者说比特币被另一种卓越的数字货币所替代，普通大众依旧会对它的概念感到怀疑，而监管者们也会冒险尝试去推翻它。
与任何年轻的技术一样，比特币也是不断地在进化着，其核心软件程序也在不断地完善。它是开源无版权费的，因此任何人都可以对此提出改进意见，或者为它创建应用。
据风险投资公司Andreessen Horowitz的合伙人Chris Dixon估计，正是受到比特币潜力的吸引，全世界大约有10,000名最棒的开发者正在进行着相关的开发工作。这些自愿军使用军事级别的加密技术，使得比特币钱包更加安全以及保险，新的交易工具也可以帮助稳定价格。数字货币的种种缺陷慢慢得到解决。
怎样理解比特币
比特币以及其他数字货币的原理可能会让人感到迷惑。当我们脑海中浮现出货币的概念时，我们倾向于现实世界中的物理货币，比如说一美元的纸币或者金币。因此，我们可以换一个角度去理解，它就好比是计算机Word文档替代了现实当中的文本页。
然而，目前还不存在一美元纸币的等价数字货币（译者注：已有了，比如bitUSD以及niubits这样的锚定数字货币）。比特币的存在依赖于一种会计系统 —— 透明的公共总账系统“区块链”（英文名为blockchain），它记录了比特币地址内的账户余额以及转账记录。拥有比特币并不是说你是拥有了数字口袋中的数字钞票，实际上你是拥有了一个私有密码，能够掌控一个比特币地址，并拥有转移其余额的权利。
而这个总账系统赋予了比特币颠覆全球金融的潜力。而在目前美元为基础的货币体系中，我们的每一笔交易都需要委托银行和其他收费中介机构来充当看门人。这些中心化的机构对于他们的内部分类账看守的十分严密，它们利用这些信息来确认他们的客户是否拥有足够的信贷力来填写支票，使用信用卡购买商品或者电汇资金。
而比特币，它记录每一个用户的余额的方式，是通过成千上万独立经营的分布式电脑运作来完成，我们称之为矿工“miners”。
比特币的工作原理，为何说它是经济的
为了能够让大家更好地理解它的工作原理，以及为何说，它比现有系统更为有效以及经济，我们就简单地来举个例子：当你在当地一家咖啡馆购买一杯咖啡时，如果你是用信用卡进行支付，交易看起来似乎非常的简单：你刷一下卡，带上你的咖啡，然后转身离开。
而事实上呢，你与咖啡馆之间的金融体系其实才刚刚运作。在该咖啡店得到你信用卡所支付的款项之前，实际上要经过超过6个机构的参与 —— 比如说你计费处理商，该卡的发行商（Visa，MasterCard等等），你的银行，咖啡厅的银行，一个付款处理器，由地区联邦储备银行管理的信息交换网络（它们会掌握你的账户信息，或是以其它的方式干预资金流动。）
如果一切顺利的话，你的银行会在俩三天内确认您的身份，并将这笔款项支付给咖啡馆的银行，而在享用这种待遇的同时，咖啡店还需要为这笔交易支付2%-3%的费用。
那如果说你是使用比特币支付呢? 假设正好你喜欢的咖啡厅接受了它（目前全世界超过82,000家商家已经在这样做了）。如果说你还没有比特币，那么你可以使用银行内的资金从一些交易所或者经纪商那购置一些。然后将这些比特币非配给自己的比特币钱包（其功能类似在线账户）。
当你走进咖啡店时，你只需要打开你的智能手机钱包应用，并将QR码（二维码）放到咖啡馆的设备下那么一扫，然后就会通知你转移价值1.75美元的比特币（目前约为0.0076比特币）到咖啡店的地址。这只需要花费几秒钟的时间，然后你就可以带上咖啡离开了。
而接下来所发生的事情将是至关重要的。与现有的系统相比，您的交易会立即广播到全世界(因为你的信息是以字母数字的数据形式广播，别人是不会追查到你的)，然后这些信息由比特币“矿工”负责收集，而负责维护确认交易的矿工将得到手续费补偿，大约每10分钟一个确认。
然后计算机将你的咖啡购买数据打包，添加至区块链总账系统内，并提示所有其它矿工调查相关交易。一旦你的交易通过了验证，那么更新过后的区块链就会认为这笔交易是合法的，而矿工们相应地会更新他们的记录。
相比于信用卡2-3天的结算确认时间，比特币交易的正式确认时间大约为10-60分钟，一些新的数字货币甚至可以在几秒钟内完成交易确认。
而且更重要的是，整个交易几乎是零手续费，且不会泄露用户的个人信息。而这种特性，深受隐私倡导者的喜爱：其它人不知道你在哪里买的咖啡，你的医生叫什么，又或者说你是在哪里购买的非法毒品。
因为当前的信用卡所产生的费用是由商家所支付，而且如果持卡人的信息被盗，银行会进行相应赔偿，信用卡的弊端也就消失在了美国消费者的眼前。但是，你是否有曾想过，我们虽没有直接承担这些成本，商家会通过提高咖啡价格的方式，将这些成本转移到消费者头上。
而在新兴市场，数字货币的优点体现的更为明显，它给外来务工人员带来了巨大的便利，如果他们要寄钱给家里人，一般跨国支付的服务费需要10%甚至更多。
比特币的神秘创作者 ——中本聪（satoshi nakamoto，化名），他为困扰着社会数个世纪的难题提供了一个解决方案：彼此之间并不信任的陌生人如何才能和别人达成交易，在任何一笔交易中，要使得双方感到安全，除非是面对面地交易实际货币或者其它一些有价值的东西？
比特币与银行的对比
银行于15世纪后期时候在佛罗伦萨出现，一种中心化的解决方案出现了：人们无需再为信任陌生人而担心；他们只需要信任银行就可以了，而银行就使用内部分类账来跟踪每一个人的账户，银行成为了交易的中间人。
银行业释放了文艺复兴，工业革命，并创造了现代，但是随之而来的是一个新的问题：银行作为世界货币的中介机构，已经变得十分强大，或者说是过于强大，当今的金融体系很容易受到银行倒闭的影响，2008年9月份的金融危机深深地提醒着我们。
金融危机之后的一个月，中本聪发布了描述比特币的初步文档，这是有史以来，人类第一次找到去中心化的金融信任问题解决方案，而这种新形式货币的转让，不涉及收费以及第三方机构。
当然很多人仍然会问：比特币凭什么有价值？它既没有黄金支撑，也没有政府的信用背书。如果你不能将它拽在手里，也没有中央机构的权威认证，它又如何能值钱？
在这里，我们就需要了解一些经济学的基本法则：金钱的本质并不在于有形的货币，它们本身其实并没有什么内在价值，打个比方说，其实一美元的纸币的效用和一张书签并无区别。比特币也同样是这个道理，它是由位与字节所构成。
广义而言，货币是指一个包罗万象，记录每个人拥有或者负债情况的社会系统。而现实货币仅仅是该系统中的符号或者标记，代表了一种跟踪财富持有情况的共享价值标准。而中本聪的区块链的发明，则提供了一种完全透明化的在线分布式记账系统，它与货币的本质其实相同的。
当然，至今为止，比特币很大程度上因为其价值波动性大，不安全感以及犯罪行为多等因素，公众对它的接受程度并不是很高。尽管有了很多的公司已经接受了比特币（目前最大的是微软），2014年里比特币的日均交易额也仅仅约为5000万美元，相比之下，Visa以及MasterCard每日则要处理320亿美元。
尽管如此，许多著名互联网先驱者认为比特币的未来将是光明的，也为此下了重注，这里面就包括网景创始人马克·安德森（Marc Andreessen）以及LinkedIn创始人雷德·霍夫曼（Reid Hoffman）。根据数字货币资讯网站coindesk的统计，去年与比特币相关的风险投资金额共计达到了3.15亿美元，是2013年里的三倍。而近日Coinbase公布的7500万美元C轮融资，也正式拉开了15年的风投序幕，投资者包括纽约证券交易所以及西班牙银行巨头BBVA。
而让这些投资者们最为兴奋的是，比特币作为一个平台，其未来的应用几乎是难以想象的广阔。他们认为，这与20世纪80年的互联网先例类似，当时并没有人预见到诸如Facebook，Twitter或者Netflix的出现。而现在，建立在数字货币区块链软件之上的应用程序已达数百种之多。
一些开发商正在为全球24亿无银行账户人士开发数字货币工具，力图将他们带入全球金融系统，其他人则在为比特币的核心程序添加更多地信息，创建应用程序使它不仅仅是一个货币。
这里有一个关键性思想，区块链总账是由分布式的独立计算机共同驱动，而不是驻扎在中央服务器上。因此，不同于银行，这样的数据信息，在理论上来说是无法遭到破坏的。
而随着数字货币的创新不断加速，零售店是否持有比特币的意义会越来越少，他们甚至不用知道这是什么。大的跨国公司以及金融机构可以将其分布式的技术整合到自己的支付和数据库系统之中，而我们所使用的依然是我们的美元或者欧元。
如果说比特币因此而无处不在，许多人相信它的价格将会再次上升，一小部分对冲基金和投资机构也参与到了比特币相关的投资。
但是，数字货币技术的发展具有更为深远的意义，它能够整体降低财务费用，为人们省去很多不必要的费用。当然它也会造成大量人员的失业，数以百万计的传统中介岗位将会过时。
而这些担忧，并不是空穴来风，华尔街的银行家和美联储的工作人员正在讨论这项技术如果让金融体系更为有效。纽约的金融服务部门以及其他监管机构正在设计规则，以减少数字货币的风险。英国和墨西哥政府正在探索区块链技术提高金融网络，加强经济管理。
尽管比特币在短暂的历史中经历了多次丑闻以及价格波动，金融机构已经对此给与了很大的关注。美国前财政部长劳伦斯·萨默斯（Lawrence Summers）告诉我们了一个关键性原因：过时的金融体系效率太过低效，如果毁掉数字货币将是一个巨大的错误，要么是居心不良的，要么是不合逻辑的。
最后，数字货币的崛起可能是命运进化的结果，互联网已经大大地分散化全球经济，但是整个中心化的金融世界仍旧停留在15世纪，而数字货币可以帮助它适应且生存。（本文作者：MICHAEL J. CASEY 和 Biography，《华尔街日报》。原标题为《比特币和数字货币的颠覆性革命》。）
文章来源：荣格财经 ID：JungMedia
